Studentenschulden sind eine Last von 1,7 Billionen Dollar, die auf dem Rücken von 45 Millionen Amerikanern getragen wird. Die Krise ist eine, die die definiert wirtschaftliche Prekarität einer Generation. Für die Millionen Amerikaner, die durchschnittlich 25.000 bis 50.000 US-Dollar Schulden haben, kam eine willkommene Erleichterung, als im Rahmen des CARES Act von 2020 die Zahlungen für Studentendarlehen vorübergehend ausgesetzt wurden. Und dann pausiert. Und dann noch ein paar Mal pausiert.
Es ist jetzt Mai 2022 und Studiendarlehen wurden nicht bezahlt, oder besser gesagt, mussten nicht bezahlt werden, für etwa zwei Jahre. Berichten zufolge erwägt Präsident Biden, Studentenschulden in Höhe von 10.000 US-Dollar für Kreditnehmer zu erlassen, die als Einzelanmelder weniger als 150.000 US-Dollar und als gemeinsame Antragsteller weniger als 300.000 US-Dollar pro Jahr verdienen. Einige Kritiker sagen, das sei bei weitem nicht genug – die durchschnittliche Höhe der gehaltenen Studentendarlehensschulden beträgt etwa 30.000 US-Dollar pro Kreditnehmer – für eine Schuld, die den Amerikanern dringend empfohlen wurde, als Investition in ihre finanzielle Zukunft anzuhäufen. Umgekehrt argumentieren andere im Namen derjenigen, die ihre Schulden abbezahlt haben, dass es einfach unfair ist.
Was würde im weitesten Sinne der Erlass von 10.000 $, 50.000 $ oder aller Studentenschulden für alle, die sich qualifizieren, tatsächlich für Familien und die Wirtschaft insgesamt bewirken? Und wenn wir es kündigen, wie stoppen wir den Kreislauf unbezahlter Studentenschulden? Um herauszufinden, wie die Zukunft aussehen könnte – und wie transformativ es sein könnte, wenn die durchschnittliche Familie plötzlich nicht mehr 400 bis 500 Dollar auszahlen müsste einen Monat in Form von Studentendarlehen (oder anstatt ihre Schulden zurückzuzahlen, ist es wahrscheinlicher, dass sie die Zinsen für ihre Hauptdarlehen zurückzahlen), Väterlich sprach mit Jane Fox, Alí R. Bustamante und Persis Yu, drei Experten auf diesem Gebiet, um zu sehen, wie die Zukunft aussehen könnte. Hier sind ihre 11 größten Takeaways, die uns ein Gefühl für das enorme Ausmaß des Problems geben – und einen Hinweis darauf, wie es gelöst werden könnte.
1. Früher war es nicht so schlimm
Die Studentenschuldenkrise ist relativ neu. „Früher war das College im Grunde ziemlich kostenlos“, sagt er Jane Fuchs, öffentlicher Rechtsverteidiger bei Legal Aid in New York, aktives Mitglied der Anwaltsgewerkschaft und Mitarbeiter des Student Borrower Protection Center. „Wenn Sie vor den 80er Jahren auf eine staatliche Schule gingen, war das College erschwinglich, Sie konnten diesen Sommerjob bekommen, ein paar tausend Dollar verdienen und Ihre Studiengebühren für das nächste Jahr bezahlen. Wir haben als Land Entscheidungen getroffen, um die öffentliche Hochschulbildung zu schwächen, und jetzt haben wir 45 Millionen Menschen [die nicht aus diesen Schulden herauskommen können.“
Ali R. Bustamante, der stellvertretende Direktor des Education, Jobs & Worker Power-Programms am Roosevelt Institute, stimmt zu. „Im Gegensatz zu Kreditkartenschulden oder Hypotheken besteht der einzige Grund, warum Studentenschulden tatsächlich existieren, in der Vergangenheit Bundes- und Landespolitik haben in den letzten Jahrzehnten die Finanzierung der Hochschulen auf den Rücken der Universitäten verlagert Familien.“
Über das letzte Jahrzehnt, zum Beispiel haben Staaten ihre Mittel für die Hochschulbildung um fast 9 Milliarden Dollar gekürzt – und wenn 10 Jahre Früher trugen die Studierenden mit ihren Studiengebühren etwa ein Drittel der Kosten für den Betrieb von Universitäten, jetzt zahlen sie etwa halb. Kürzungen des Staatshaushalts führten zu höheren Bildungskosten für die Studierenden selbst, pro Analyse des Center for Budget and Policy Priorities. Tatsächlich haben 41 Staaten in den letzten zehn Jahren weniger für Studenten ausgegeben, und in acht Staaten ging die Finanzierung um mehr als 30 % zurück. Die Studiengebühren stiegen 2018 gegenüber 2008 um 37 %. Gleichzeitig wurden 3,6 % der Bundesausgaben im Jahr 2018 für die Hochschulbildung ausgegeben: durch Studienförderung und Darlehen, Stipendien und Verträge des Bundes.
2. Kreditnehmer sind nicht unverantwortlich
Studienschulden machen dich nicht verantwortungslos. „Es ist nicht so, dass es Impulskäufe waren“, sagt Bustamante. „Es war ein Teil der Verfolgung des amerikanischen Traums.“
Und eine solche Kreditaufnahme wurde über Generationen stark subventioniert.
Während vor dem Zweiten Weltkrieg das College die Herkunft der Reichen war, wurden es nach dem Zweiten Weltkrieg Kredite und Stipendien für den Besuch des Colleges ein wesentlicher Bestandteil des GI-Gesetzes – was bedeutet, dass viele Menschen, die es sich nicht leisten konnten, zunächst aufs College zu gehen, dies tun konnten, pro Marktplatz Analyse. Dann, im Jahr 1965, wurde das Hochschulgesetz verabschiedet, das die Universitäten unterstützen und den Studenten durch Stipendien und Darlehen helfen sollte, sich einen Besuch zu leisten. (Stipendien, das sollte beachtet werden, sind wie Stipendien; Kredite müssen zurückgezahlt werden.) In den nächsten Jahrzehnten wurden Gesetze verabschiedet, die den Zugang zu Krediten erleichterten, die Einkommensanforderungen für den Erhalt begrenzten und Eltern dies ermöglichten Kredite für ihre Kinder aufnehmen – während die Bundesinvestitionen in Schulen zu schwinden begannen und Kredite Zuschüsse als übliche Bundesinvestitionen ersetzten, dieselbe Analyse schlägt vor. Die College-Kosten stiegen; die Löhne blieben unverändert; und statt Studenten Stipendien zu gewähren, vergab die Bundesregierung Kredite.
„Es wurde nicht nur ermutigt und als verantwortungsbewusst bezeichnet, sondern auch so aggressiv – um die Realität dieses College auszugleichen Die Kosten schießen in die Höhe.“ Dies gilt umso mehr für staatliche Colleges, die normalerweise als die erschwinglicheren angesehen werden Möglichkeit, wo zwischen 1988 und 2018, stiegen die Studiengebühren um mehr als 200 % und an privaten Hochschulen um 130 %.
3. Keine Schulden? Ihre Eltern waren wahrscheinlich wohlhabend
Die meisten Menschen, die Studienschulden haben, haben sie, weil sie nicht wohlhabend sind. „Wenn du reich bist, hast du keine Studienschulden“, sagt Fox. „Wenn Sie wohlhabend oder sogar in der oberen Mittelschicht aufgewachsen sind, haben Sie keine Studienschulden, weil Ihre Eltern für das College gespart haben, Ihr College wurde bezahlt. Aber die Eltern der meisten Menschen hätten angesichts der College-Kosten nie genug sparen können.“
Eine Schätzung für 2021 von CNBC foh, dass die Eltern würden 300 Dollar im Monat sparen müssen um ihr Kind auf ein vierjähriges staatliches öffentliches College zu schicken, und für private Colleges 600 Dollar pro Monat. Das sind etwa 3.600 bis 7.200 US-Dollar pro Jahr für ein einzelnes Kind. Das mittlere Volkseinkommen einer vierköpfigen Familie im Geschäftsjahr 2021 betrug 79.900 $ pro Jahr, was bedeutet, dass ein Elternteil, der das mittlere Einkommen erzielt, 4,5 % bis 9 % seines Einkommens für die Zukunft seines Kindes sparen müsste, um für das College eines einzelnen Kindes zu sparen. Für noch mehr Kontext haben Ehepaare vor der Pandemie ausgegeben durchschnittlich 10 % ihres Einkommens für die Kinderbetreuung, während Alleinerziehende bis zu einem Drittel ihres Einkommens für die Kinderbetreuung ausgeben. Eine Schätzung der Haushaltsausgaben im Jahr 2020 ergab, dass der durchschnittliche Haushalt ausgibt 21.409 $ pro Jahr für Miete oder Hypothek, Dienstprogramme, Wäscherei, Reinigungsmittel und Dienstprogramme. Viele Millennial-Eltern zahlen auch ihre eigenen Studien- oder Krankenschulden ab, kaufen Lebensmittel und bezahlen für ihre Kinder außerschulische Aktivitäten.
4. Die Zinssätze machen es zu einer unmöglichen Schuld, sie zu bezahlen
Die Art und Weise, wie die Leute über Studienschulden sprechen, klingt, als würden die Leute ihre Studienschulden begleichen. Aber die meisten Menschen, die keine Schulden haben, wissen nicht, dass „niemand ihr Kapital bezahlt. Und wenn Sie Ihr Kapital nicht bezahlen, zünden Sie nur Geld an“ (Eine Schätzung von 2018 fanden heraus, dass weniger als ein Viertel der Menschen mit Studiendarlehen tatsächlich ihren Hauptkredit zurückzahlen – auch bekannt als den Geldbetrag, den sie für den College-Besuch aufgenommen haben. Das bedeutet, dass über 75 % der Studenten ihre Zinsen zurückzahlen und die Verschuldung der Menschen weiter wächst.)
Laut Fox ist es so, als würde man eine 30-jährige Hypothek bezahlen und dann nach diesen 30 Jahren herausfinden, dass man tatsächlich weniger von seinem Haus besitzt und mehr Geld für das Haus schuldet, als man dachte. „Das haben wir den Leuten bei der Strukturierung von Schulden beigebracht“, sagt sie.
5. Der Schuldenerlass für Studenten wäre wahrscheinlich ein wirtschaftlicher Anreiz
Allein während der Zahlungspause für Studentenschulden konnten Familien monatlich 85,5 Milliarden Dollar ihres eigenen Geldes behalten, „ohne dass die Regierung es ihnen wegnimmt“, sagt Bustamante. Und obwohl dies aus wirtschaftlicher Sicht sicherlich hilfreich ist, würde der Erlass vieler Studentenschulden diese Änderung dauerhaft machen.
Persis Yu, der politische Direktor und Vorstand des Student Borrower Protection Center, stimmt zu. „Geld, das sie nicht für ihre Studiendarlehen zahlen, Geld, das sie in ihre Gemeinden stecken können … [Schuldenerlass] ist nicht auf den Kreditnehmer selbst beschränkt. Es ist entscheidend für den Aufbau gesünderer Gemeinschaften“, sagt Yu.
6. Und es würde fast 400 $/Monat in die Taschen der Eltern stecken
Bustamante und Fox vergleichen den weit verbreiteten Schuldenerlass für Studenten als „Parallele“ zum Steuerfreibetrag für Kinder. „Eine einzelne Familie hat durchschnittlich 393 Dollar pro Monat an Studienschulden zu zahlen. Das jeden Monat in der Brieftasche zu haben, kann transformativ sein. Es kann bedeuten, in Armut zu sein oder nicht. Es könnte bedeuten, ob du das Sommercamp bezahlen kannst.“
„Wir haben mit dem Child Tax Credit einen Eindruck davon bekommen, [wie ein Schuldenerlass aussehen könnte]“, sagte Fox. “Während des CARES-Gesetzes, es gab eine Studentendarlehenspause und die Leute erhielten im Wesentlichen eine UBI-ähnliche Zahlung. [Millionen] Familien wurden aus der Armut befreit, weil wir das getan haben. Und das könnten wir. Wir haben uns entschieden, zwei Dinge zu tun, die keine Studentenschulden eintreiben, und wir haben uns entschieden, den Menschen etwas Geld zu geben und zu sagen: ‚Oh, ratet mal, was passiert ist?‘ Das Leben der Menschen hat sich verändert.“
7. Der Schuldenerlass für Studenten würde dazu beitragen, die rassische Wohlstandslücke für schwarze Familien zu schließen
„Wir wissen, dass farbige Gemeinschaften besonders durch Studienkreditschulden belastet sind und überproportional mit ihren Schulden in Verzug geraten“, sagt Yu. Bei farbigen Familien ist es wahrscheinlicher, dass ihre Löhne und Steuerrückerstattungen garniert werden. „Annullierung einer beträchtlichen Menge an Studentendarlehensschulden würde dazu beitragen, die rassische Wohlstandslücke zu schließen, was ich für unglaublich wichtig halte, damit wir es als politisches Ziel in der Gesellschaft betrachten.“
Fuchs stimmt zu. „Eines der Dinge, über die Biden gesprochen hat, ist … die Politik des Schuldenerlasses zu nutzen, um die rassische Wohlstandslücke zu schließen. Schwarze Kreditnehmer haben viel mehr [Studenten-]Schulden. Schwarze Kreditnehmer müssen in der Regel viel mehr Kredite für das Grundstudium aufnehmen, weil sie weniger Generationenreichtum haben.“ Zum Beispiel, das Medianeinkommen der schwarzen College-Absolventen in den Dreißigern beträgt jetzt weniger als ein Zehntel des Nettovermögens ihrer weißen Kollegen pro Die Washington Post.
8. Studentenschulden sind einer der Gründe, warum sich Familien keine Häuser leisten können
„Für Familien haben [Studentenschulden große Auswirkungen] auf das Vermögenswachstum“, sagt Yu. „Wir wissen, dass die Leute die Gründung einer Familie aufgrund ihrer ausstehenden Kreditschulden hinauszögern, [dass die Leute den Kauf von Häusern verzögern], eines der grundlegendsten Vermögenswerte für den Vermögensaufbau.“ Studentenschulden erschweren das Sparen für den Ruhestand oder für unsere eigenen Kinder Zukünfte. Diese Verzögerungen wirken sich auf unsere finanzielle Gesundheit aus.
Fuchs stimmt zu. „Menschen treffen aufgrund ihrer Studiendarlehen sehr wichtige Lebensentscheidungen. [Sie] schieben es auf, eine Familie zu gründen oder zu versuchen, eine Wohnung oder ein Haus zu kaufen, weil sie im Grunde bereits eine Hypothek abzahlen.“ Die meisten Studentendarlehenszahlungen sind irgendwo zwischen 400 und 500 US-Dollar pro Monat würde ein erheblicher Schuldenerlass bedeuten, dass die Schulden die Entscheidungen der Menschen, die Jobs, die sie annehmen möchten, und die Familien, die sie annehmen möchten, nicht mehr beeinflussen könnten bilden.
9. Studentenschulden sind auch ein Problem der psychischen Gesundheit
Yu merkt an, dass Studentenschulden eine gemessene psychische Belastung für die Menschen darstellen. Eine Studie, Zweite Chance: Leben ohne Studienschulden, veröffentlicht im National Bureau of Economic Research (NBER) im Jahr 2019, fand Leute, die mit ihren Studienkrediten in Verzug geraten waren, und vergab ihnen vollständig. „Bei der Betrachtung dieser Haushalte stellten sie fest, dass die Vorteile für ihre Finanzen und ihr emotionales Wohlbefinden sofort spürbar waren.“
Fox merkt an, dass es für die Menschen, mit denen sie arbeitet, einen „psychischen emotionalen Tribut an Studentenschulden“ gibt. „Es fühlt sich so hoffnungslos an. Es ist nicht wie jede andere Haushaltsschuld.“ Mit einer Hypothek, bemerkt sie, können Sie den spürbaren Unterschied sehen, den die Zahlung Ihrer Hypothek auf Ihr Leben hat. Aber bei Schulden könnten Sie beobachten, wie der Kapitalbetrag und der Zinssaldo für den Rest Ihres Lebens steigen. „Es wäre einfach eines der transformativsten Dinge, die jemals in der amerikanischen Politik passiert sind.“
10. Der Schuldenerlass wird die Inflation wahrscheinlich nicht beeinflussen
Bustamante merkt an, dass in Bezug auf die Inflation – eine weit verbreitete Befürchtung, was passieren würde, wenn Studentenschulden erlassen würden – die Streichung von Studentenschulden „nicht wirklich ist wird jede Art von Zerstörung in der breiteren Wirtschaft anrichten.“ Es ist nicht so, dass Sie beispielsweise 45 Millionen Familien 10.000 oder 50.000 Dollar aushändigen überprüfen. „Wenn Sie die gesamten 1,7 Billionen US-Dollar stornieren würden, stornieren Sie dies technisch gesehen über die Lebensdauer von Millionen von Menschen. Es ist nicht dieser riesige konzentrierte Vorteil. Es hat einen vernachlässigbaren Einfluss auf die Inflation.“ Mit anderen Worten, 393 US-Dollar pro Monat könnten für eine Familie eine Veränderung bedeuten. Aber es wird nicht dazu führen, dass der Dollar wertlos wird.
11. Es würde auch mindestens 1/5 aller Amerikaner profitieren
Yu merkt an, dass ein vollständiger Schuldenerlass für Studenten sofort 20 % der Erwachsenen zugute kommen würde. Das ist „eine enorme Anzahl von Menschen. Die meisten unserer Richtlinien betreffen nicht so viele Menschen.“ Und es hilft nicht nur Kreditnehmern: „Vielleicht einer von fünf Erwachsenen, aber diese Leute haben Familien. Kreditnehmer von Studentendarlehen, die diese Schulden nicht halten, werden sich auch auf ihre Familien auswirken.“
