Eind december is natuurlijk de tijd van het jaar om goede berichten te delen en bij te praten met dierbaren - zelfs als je daarvoor moet inloggen op je Zoom-account. Met vrije tijd van het werk en de afsluiting van de belasting jaar is het ook een fantastische kans om je financiën een keer over. Hoewel het zeker geen leuke vakantie-activiteit is, is het nemen van stappen om uw IRS-aansprakelijkheid te verminderen en besparingen verhogen misschien wel het beste cadeau dat je jezelf dit seizoen kunt geven.
Om ervoor te zorgen dat je 2021 op de juiste manier begint, volgen hier 10 financiële tips om ervoor te zorgen dat je financiën op orde zijn voordat het einde van het jaar aanbreekt.
1. Een cashflowanalyse uitvoeren
Het einde van het jaar is een goed moment om je financiën eens grondig onder de loep te nemen, zegt Jonathan Drubner, een vermogensadviseur uit Los Angeles met Kapitaal kruisen. Hij raadt aan om over uw laatste paar bankafschriften te gieten en creditcard rekeningen om te ontdekken hoeveel u in een normale maand uitgeeft.
Een goede manier om uw bestedingsprestaties te beoordelen? Vergelijk uw jaarinkomen met uw vaste lasten. Als u merkt dat veel van uw geld wordt besteed aan discretionaire aankopen, is het tijd om actie te ondernemen. "Bij nader inzien ben je misschien niet helemaal onder de indruk van je besluitvorming", zegt Drubner. "Misschien moet je meer besteden aan je pensioen en minder aan je favoriete sushichef."
2. Herzie uw beleggingsstrategie
Terwijl u wat zelfonderzoek doet, wilt u misschien ook inloggen op uw pensioenrekeningen, vooral als u niet het type bent om naar uw 401 (k) balans per week. Doorgaans presteren sommige activaklassen in de loop van het jaar beter dan andere. Dus als uw activamix uit de hand begint te lopen, wilt u enkele correcties aanbrengen.
“Mocht u posities hebben die in 2020 overtroffen, wees dan niet bang om hoog te verkopen, enkele van die winsten te realiseren en uw nieuw gevonden geld in aandelen je denkt dat je er klaar voor bent uitbreken in 2021”, zegt Drubner.
3. Gebruik voorraadverliezen in uw voordeel
Het enige nadeel van een bekwame aandelenkiezer zijn: u zult waarschijnlijk eindigen met een hogere vermogenswinstrekening wanneer: belastingseizoen arriveert. Je kunt die bijwerking verminderen door te zoeken naar eventuele clunkers in je portefeuille en ze te verkopen vóór januari, zegt Michael Repak, een senior estate planner bij Janney Montgomery Scott in Filadelfia. U kunt die verliezen dan gebruiken om een deel van uw belastbare winsten te compenseren.
Wees voorzichtig met het terugkopen van effecten waarop u een verlies hebt geclaimd om te voorkomen dat u in strijd raakt met de "wash sale" regel, waarschuwt Repak. De bepaling verbiedt het innen van belastingen op aandelen die u verkoopt en vervolgens 30 dagen vóór of na de datum waarop u de aandelen verkoopt, terugkoopt.
4. Maak een Roth-conversie
Als je wat tijd hebt tussen het ophangen van kerstsnuisterijen en het kijken De Grinch voor de tiende keer wilt u misschien gewoon een blik werpen op uw pensioenrekeningen. Repak zegt een aantal van hen om te zetten in een Roth-variant, waarbij je inkomsten na belastingen bijdraagt in ruil voor belastingvrije opnames bij pensionering.
Roth-accounts kunnen een geweldige manier zijn om u in te dekken tegen toekomstige belastingverhogingen, vooral als u een jongere ouder bent met uw best verdienende jaren nog voor u. Als u dit jaar in een lagere belastingschijf zit vanwege een ontslag, minimaliseert u de eenmalige belastingaanslag door de conversie verder te minimaliseren. "Het einde van het jaar is meestal de beste tijd om hiernaar te kijken, omdat het algemene belastingbeeld voor het lopende jaar over het algemeen vrij duidelijk is", zegt Repak.
5. Kom op voor de CARES-wet
Als u niet bekend bent met enkele van de belangrijkste bepalingen van de CARES-wet, die aan het begin van de pandemie werd aangenomen, is dit het moment om wat huiswerk te doen. De stimuleringsrekening staat een speciale fiscale behandeling toe voor bepaalde pensioenplanactiviteiten die in 2020 hebben plaatsgevonden, wat een groot verschil kan maken wanneer u uw rekening in het voorjaar met Uncle Sam vereffent.
Iedereen die bijvoorbeeld een "COVID-gerelateerde" uitkering heeft genomen van een fiscaal uitgesteld pensioenplan van $ 100.000 of minder, wordt kwijtgescholden van de boete van 10 procent op vervroegde uitkeringen, zegt Repak. Bovendien kunt u de belastingimpact opvangen door: gelijkmatige verdeling over drie jaar bij uw terugkeer. Dus als u dit jaar een uitkering van $ 15.000 heeft gedaan, kunt u elk $ 5.000 rapporteren in de jaren 2020, 2021 en 2022.
En als u de belastingaanslag helemaal wilt uitstellen (of in ieder geval tot u met pensioen gaat), staat de wetgeving toe dat u de uitkering binnen drie jaar terugstort op uw plan. Wees echter voorzichtig - deze speciale CARES Act-uitzonderingen zijn beperkt tot opnames die in 2020 zijn gedaan.
6. Verhoog uw spaarquote
Was er ooit een vakantiefeest waar je slechts een aanraken meer bourbon dan het recept van de advocaat eiste - net genoeg om een voordeel te krijgen, maar niet genoeg dat iemand het oppikt? Dat is dezelfde basisfilosofie die u wilt toepassen op uw beleggingsrekeningen.
Zelfs het verhogen van uw bijdrage met één procent per jaar kan op de lange termijn een groot verschil maken, zegt Jimmy Lee, CEO van De Wealth Consulting Group in LasVegas. Herhaal vervolgens die stapsgewijze aanpassingen totdat u uw beoogde besparingspercentage bereikt. “Je zult nietmerk het verschil in je mee naar huis betalen, "zegt Lee. "En als u dat doet, is het in uw financieel belang om dienovereenkomstig te budgetteren."
7. Bescherm uzelf tegen een worstcasescenario
Het begin van een nieuw jaar is meestal een goede gelegenheid om uw volledige financiële plaatje opnieuw te beoordelen, inclusief eventuele hiaten in uw verzekeringsdekking. Tenzij je de extreem diepe zakken hebt die nodig zijn om een tragische gebeurtenis te weerstaan, moeten alle kostwinners in het huishouden voldoende levens- en arbeidsongeschiktheidsverzekeringen hebben. "Het is altijd erg jammer als ik hoor hoe een echtgenoot en kinderen achterblijven zonder voldoende vermogen om hun huidige levensstijl voort te zetten", zegt Lee.
8. Herzie uw college spaarstrategie
Nog een financiële noodzaak voor het huishouden in deze tijd van het jaar: ervoor zorgen dat je op het goede spoor zit om je kinderen te helpen betalen voor de universiteit. De eerbiedwaardige 529 spaarplannen, die het potentieel hebben om in de loop van de tijd te groeien op basis van marktprestaties, zijn zeker een goede optie voor veel gezinnen. Maar Lee stelt ook voor om naar prepaid collegegeldprogramma's te kijken als je in een van de 12 staten woont die er een aanbieden. (L1) "Ik gebruik een 529 voor de uitgaven van mijn dochter en het werkte prima", zegt hij.
9. Consolideer uw schuld
'Dit is het seizoen voor... schuldbeheer? Met hypotheekrentes in de buurt historisch dieptepunt deze maand zijn de kosten van een uitbetalingsherfinanciering of het aanboren van een kredietlijn voor eigen vermogen moeilijk te verslaan. Als je schulden met een hoge rente hebt - misschien door het uitgeven van Amazon tijdens de feestdagen - stelt Repak voor om die fondsen te gebruiken om het af te betalen. "Iedereen die hierin geïnteresseerd is, zou hiervan willen profiteren voordat de tarieven stijgen", zegt hij.
10. Gebruik FSA-fondsen voordat u ze verliest
Flexibele bestedingsregelings zijn een geweldige manier om uw totale belastingaanslag voor het jaar te verlagen. Maar de IRS kan ronduit Scrooge-achtig zijn voor mensen die niet oppassen en al het geld dat na 31 december op uw rekening staat, wissen.
Repak adviseert ouders om te controleren of ze nog saldo hebben. Als je dat doet, zoek dan uit of er gekwalificeerde medische kosten zijn waar je dat geld voor kunt gebruiken. "Het einde van het jaar kan het juiste moment zijn om een nieuwe bril te kopen of wat uitgesteld tandheelkundig werk te doen", zegt hij.
