Para inflación eso se suponía que era temporal, el aumento en los precios al consumidor no parece desaparecer pronto. Eso puede tener efectos profundos no solo en su presupuesto actual (se le recuerda cada vez que compra comestibles o llena el surtidor), sino también en el dinero que ha reservado para necesidades a más largo plazo.
A partir de enero, el índice de precios al consumidor aumentó a un ritmo asombroso 7,5% tasa anual, el mayor salto en 12 meses desde 1982. Si no está invirtiendo en activos que puedan mantenerse al día, en realidad está perdiendo dinero en este momento.
¿Eso significa que es hora de una revisión masiva de su estrategia de inversión? Probablemente no. En momentos como este, es importante tener una visión a largo plazo, especialmente si es un inversionista más joven, sugiere Dan Herron, asesor de Asesores de riqueza elemental en San Luis Obispo, California. “Por lo general, hacemos cambios mínimos en las carteras en función de los cambios a corto plazo en el mercado”, dice.
Sin embargo, algunas inversiones pueden manejar la inflación mejor que otras, y el efectivo no es una de ellas. Entonces, si tiene más dólares en su cuenta bancaria de los que necesita, aquí es donde podría darles un mejor uso.
1. Cepo
Las acciones pueden no representar una inversión llamativa. Pero en tiempos de alta inflación, esta opción básica tiene una de las mejores posibilidades de mantenerse al día. A pesar de un enfriamiento reciente, la S&P 500 sigue subiendo más del 10% en los últimos 12 meses, precisamente cuando los precios al consumidor se dispararon.
Si la historia sirve de guía, las acciones de valor (empresas que cotizan por debajo de lo que sugeriría su desempeño) podrían estar preparadas para una buena racha. En el pasado, este sector ha superado al mercado de valores en general durante los períodos en que la inflación se nivela a una tasa superior al promedio, según un análisis reciente por Fidelidad.
En los últimos años, las acciones de crecimiento, las que se espera que aumenten las ganancias más rápido que el mercado, han sido las verdaderas estrellas. Eso significa que las acciones de valor pueden estar, bueno, subvaluadas en este momento; actualmente, comprenden solo el 18% del valor de todas las acciones de EE. UU., según Fidelity. Si su cartera está sesgada hacia empresas en crecimiento, ahora puede ser un buen momento para reequilibrar.
2. CONSEJOS y I-Bonds
Las acciones tienden a ayudar a contrarrestar la inflación a largo plazo, pero también pueden ser volátiles a corto plazo. Los valores protegidos contra la inflación del Tesoro, o TIPS, son bonos del gobierno que pueden resultar atractivos para los inversores más conservadores.
Las TIPS, que puedes comprar directamente en Hacienda oa través de una casa de bolsa, pagan intereses dos veces al año a la tasa indicada. Lo que los hace únicos es que su capital aumenta cuando lo hace la inflación, lo que permite que su inversión siga el ritmo. Para los inversores mayores que se inclinan más por los valores de renta fija, Herron dice que los TIPS se mantienen en un una cuenta con impuestos diferidos puede ser una buena manera de asegurarse de que la inflación no destruya su portafolio.
Pero es importante entender cómo funcionan estos valores. Los TIPS suelen venderse con una prima (por encima del valor nominal) cuando los inversores ven inflación en el horizonte. En otras palabras, el mercado apuesta por esos principales ajustes. Por lo tanto, generalmente brindan un mejor rendimiento que otros bonos del Tesoro solo cuando la inflación es más alta de lo esperado, dice Mark Struthers de Twin Cities. Riqueza de Sona.
Otra oferta del Tesoro que quizás desee ver: Bonos de Ahorro Serie I. Si bien también ofrecen protección contra la inflación, son un animal muy diferente a los TIPS. En lugar de ajustar el valor de su capital, los I-Bonds pagan una tasa de rendimiento fija más una tasa adicional basada en la inflación. Ese ajuste de la tasa de inflación se realiza dos veces al año, con base en el IPC.
Y no paga una prima cuando el índice de precios se dispara: se venden al valor nominal. “Con I-Bonds, en realidad obtiene el retorno de la inflación cada seis meses”, dice Struthers. Actualmente, ofrecen una tasa combinada del 7,12 %, un pago que es difícil pasar por alto en un bono ultraseguro respaldado por el gobierno.
Aún así, los I-Bonds no están exentos de limitaciones. Por un lado, no son un vehículo generador de ingresos a corto plazo. “El interés se agrega al principal y lo recibe una vez que vencen los bonos”, dice Herron.
A diferencia de TIPS, no existe un mercado secundario para I-Bonds, y hay que esperar un año para canjearlos de Hacienda. Y si lo hace después de un período de tenencia de menos de cinco años, tendrá que pagar una penalización de tres meses de interés.
Por ese motivo, Herron los ve como una mejor opción para los inversores a más largo plazo. Pero tenga en cuenta que está limitado a comprar $ 10,000 en un año determinado. “Si tiene una cartera grande, esto puede no ser tan impactante como alguien que tiene una cartera más pequeña”, dice.
3. Bienes raíces
Con los valores de las propiedades saltando a tasas de dos dígitos año tras año, tener una parte de su cartera en bienes raíces puede ser una jugada inteligente en este momento. Ciertamente, ser propietario de casas de inversión es una forma de hacerlo, aunque requiere una inversión considerable.
Una estrategia que es más alcanzable para muchos inversores: comprar fondos de inversión en bienes raíces o RETI. Los REIT son básicamente empresas que poseen una canasta de propiedades, desde apartamentos hasta oficinas y atención médica. comodidades.
Si el REIT posee una propiedad, cobra ingresos por alquileres en su cartera de participaciones; los REIT hipotecarios financian propiedades en lugar de poseerlas y generan ingresos mediante el cobro de intereses. Por ley, deben transferir al menos el 90% de sus ganancias imponibles en forma de dividendos, lo que los convierte en una fuente potencial de ingresos para el inversionista.
Los costos inmobiliarios, por supuesto, son uno de los principales impulsores de la inflación. Y cuando los precios se disparan como lo han hecho recientemente, estas empresas generalmente pueden aumentar sus alquileres para mantenerse al día.
A Herron le gusta el Vanguard Real Estate Index Fund ETF (NYSE: VNQ), en particular, debido a sus tarifas relativamente bajas y su diversificación en todo el sector. Aunque los resultados futuros son imposibles de predecir, el fondo casi 29% de retorno en los últimos 12 meses representó un año muy bueno, de hecho.
