Hei, Bank of Dad. Rentene faller. Hva betyr egentlig dette for meg? Som, hvordan påvirker dette min penger? jeg har noen Kredittkort, a boliglån, bilbetaling, noen sparekontoer; vi har også fortsatt min kones studielån. Er det en beste måte å reagere på eller ting jeg kan gjøre for å sørge for at alt er trygt og forsvarlig? – Jason, 34, Reno, Nevada
Det er et flott spørsmål, Jason. Rentene har vært vanvittig lave i lang tid nå, og det ser ut som Fed er kanskje ikke ferdig med å trimme en styringsrente som påvirker mange forbrukslån. Selv om du absolutt ikke vil overreagere på kortsiktige økonomiske endringer, er det smart å spørre hvordan dette kan påvirke ditt økonomiske liv.
Med det sagt, her er en liten oversikt over hvordan produktene du nevnte kan eller ikke kan bli påvirket.
Hvordan lave renter påvirker kredittkort
Forrige måned kuttet Federal Reserve den innflytelsesrike federal funds-renten for første gang på 11 år. Husk at disse endringene har en tendens til å påvirke produkter med variabel rente mest. Det betyr at du til slutt kan se en endring i kredittkortkostnadene dine, som faller inn under denne kategorien.
Spørsmålet er hvor mye det egentlig påvirker dine lånevaner. Selv med et kvart poeng kutt i juli (og noen eksperter forventer et lignende trekk i september), er det fortsatt ekstremt dyrt å belaste kjøpene dine. EN undersøkelse av nettstedet CreditCards.com fant at gjennomsnittsrenten falt til 17,74 prosent etter Feds rentekuttbeslutning forrige måned. Det er fortsatt en veldig dyr måte å betale for ting på.
Hvordan lav rente påvirker boliglån
Boliglån rentene var ganske gode allerede i fjor høst, da det gjennomsnittlige 30-årige fastlånet belastet rundt 5 prosent. Siden den gang har de blitt enda bedre. Denne uken er gjennomsnittsrenten for disse boliglånene bare 3,81 prosent, ifølge Bankrate.
Hvis du ikke har sett på boliglånssituasjonen din nylig, kan du tenke litt på refinansieringen. Alt avhenger selvfølgelig av hva du allerede betaler. Hvis forskjellen i priser er et kvart prosentpoeng, kan det hende at det ikke er verdt det å gi over 2 til 5 prosent av boligens verdi i sluttkostnader.
Men hvis du kan spare et par hundre dollar i måneden i finansieringsgebyrer, kan det være lurt å gi megleren en ring – spesielt hvis du planlegger å bo i hjemmet ditt i flere år, slik at du kan mer enn få tilbake disse transaksjonene avgifter.
Hvordan lavere renter påvirker billån
Kostnadene for billån var faktisk på vei oppover, før de tok en liten – og jeg mener en liten – nedgang i juli. Nå er gjennomsnittsprisen på en fem års nybillån er 4,63 prosent. For de fleste vil ikke Feds pengeløsende retningslinjer alene rettferdiggjøre refinansiering av lånet ditt.
Et scenario der du kanskje vil refi er hvis du har flere år igjen å betale på det nåværende lånet ditt og du har klart å gjenopplive en kredittscore som var ganske dårlig da du kjøpte bilen. Låntakere med en utmerket FICO-rating betaler i gjennomsnitt omtrent 3,5 prosentpoeng mindre enn låntakere med score under 650.
Hvordan lavere renter påvirker sparekontoer
Federal funds rate og renten på sparekontoer er som Mitch McConnell og velstående russiske investorer - de er stramme. Så da Fed senket renten forrige måned, gikk bankene stort sett i låstrinn.
Selv høyere avkastningsbanker, som Marcus og Ally, kuttet rentene til henholdsvis 2,15 prosent og 1,9 prosent. Men vet du hva? Disse nettkontoene er fortsatt et ganske flott sted å sette penger som du kanskje trenger tilgang til raskt. De er mye mer sjenerøse enn tradisjonelle sparekontoer, som gir nesten ingenting i disse dager.
Hvordan lavere renter påvirker studielån
Føderal studielån er faste, så din kones rente vil ikke falle bare fordi sentralbanken senket renten. (Federale lånerenter er satt i mai for det kommende skoleåret, så selv studenter som skal til campus denne høsten vil ikke bli direkte påvirket).
Imidlertid er private lån et helt annet ballspill. De er vanligvis knyttet til Libor, som er følsom for Fed-manøvrer. Hvis du har et privatlån med variabel rente, kan du begynne å se en viss lettelse, selv om det kan ta en stund før långivere gjør justeringer.
Det kan også være et godt tidspunkt å vurdere refinansiering, spesielt hvis rentene du vil kvalifisere for i dag er mer enn et helt prosentpoeng lavere enn lånet du allerede har. Men tenk lenge før du refinansierer ditt føderale lån til et privatlån. Å få en bedre pris kan høres tiltalende ut, men du vil miste visse tilbakebetalingsalternativer og forbrukerbeskyttelse som du bare får med en statsstøttet notat. Og en gang du refinansiere, det er ingen vei tilbake.
