Da dine bedsteforældre var på din alder, levede de under deres midler, knibede en masse skillinger og talte om det søde lejlighedsliv i Boca Raton. Der er en anstændig chance for, at du på den anden side knap nok tjener husleje og går i stykker på bleer. Så selvom Millennials måske ikke er så dårlige til at spare som Boomers (ca. 8 procent af deres lønseddel sammenlignet med 9 procent er deres forældre sparer), er de ikke i det hul, som Gen X'ere har gravet (7 procent af deres maksimale medianindkomst vil få dem til en behagelig sum - aldrig). Mellem universitetsgæld, pensionernes død og en synkende mistanke om, at socialsikring ikke vil eksistere meget længere, er der nogen måde at sikre dig, at du er klar til livet?
Alex Benke er direktør for rådgivningsprodukter til forbedring og en person, der forsøger at spare noget til sine egne to børn. Han siger, at du ikke altid kan få, hvad du vil have, men du kan få, hvad du har brug for (nå, det sagde han ikke, det gjorde Mick Jagger, men det er parafrasering). Trinnene til at spare - uanset om det er for universitetsundervisning eller nogen, der skal skifte din kolostomipose om 60 år - er de samme. Det beløb, du skal spare, er svimlende. Så du begynder enten at sælge meth til kartellet nu, eller brug Benkes økonomiske visdom til at sætte dig selv i den bedst mulige position.
Den første regel for finansiel planlægning
Benkes enkelte bedste råd er: Start tidligt på både college og pension. Og hvis du har passeret pointen med, hvad der ville blive betragtet som "tidligt", sænk dine forventninger til at gå på pension i Fiji.
Beregn, hvad du skal bruge
"Tommelfingerreglen er forkert for de fleste," siger han. Det betyder, at middelklassefamilien på 5 vil have en meget anderledes investeringsstrategi end en overklassefamilie på 3. »De siger, at man skal spare 15 procent af sin indkomst. Men hvis du lever 10 år efter pensionering, er det for meget. Hvis du lever 30 år, bliver det for lidt."
Brug et beregningsværktøj til en bestemt situation
- Brug denne for at se, hvor meget du skal spare til college.
- Brug denne se, hvor meget du skal spare op til pension.
Og en note om inflation: Hvis du tror, du ved, hvad college vil koste i 2033, har du ingen idé. Sig, at du sender din datter til Harvard (eller alma mater efter eget valg). Undervisningen er nu omkring $60.000 om året, inklusive kollegieværelset og madplanen. Ved en vanvittig inflationsrate på 7 procent, når dit barn afslutter en grad i rumfilosofi, vil du have brugt 900.000 dollars. Hvis du har mere end et barn, skal du bare vælge den mest lovende.
Fokus på dig selv først, børnene for det andet
Det lyder kontraintuitivt, men du bør virkelig planlægge at tage dig af dine år efter pensionering først. "Man vil ikke være afhængig af sine børn i alderdommen," siger Benke, der påpeger, at gymnasieelever har hele verden foran sig, mens man langsomt bliver en byrde for samfundet. Så medmindre du ønsker at trække dig tilbage for at blive en Wal-Mart-hilsen, må du hellere spare op.
Sådan sparer du op til pension
"Få mest muligt ud af dit afkast, og brug skatteoptimerede konti," siger Benke. "Det reducerer, hvor meget du skal spare."
- Hvis du tror, at din skatteramme vil være højere i fremtiden, skal du spare i en Roth IRA
- Hvis du tror, du tjener mest nu, så spar i en traditionel IRA- eller arbejdsgiverplan
- Du har hørt det før, men tag risici, mens du er ung. Disse produkter er mere volatile, men med højere afkast. Når du bliver ældre, skal du nøjes med noget, der har lavere afkast, men mere stabilitet.
Sådan sparer du til college
Spørg dig selv først hvor mange børn har du (det er ikke et trick spørgsmål). Hvor langt fra hinanden er de i alderen? Hvis du har 3, der er 2 år fra hinanden, vil det være et årti med at betale for skole - og nogle utroligt hårde år, når de alle er med på samme tid.
- Åben en 529-konto. »For college er det fantastisk, fordi pengene vokser og kommer skattefrit ud, så længe det er til uddannelsesudgifter. Og du kan bidrage med $14.000 om året pr. Da hver stat kontrollerer sin egen plan, kan du shoppe efter den bedste (som Morningstar siger i øjeblikket er Maryland)
- Din familie kan bidrage til en 529-konto. Hvis dine forældre leder efter et sted at lægge deres penge, når de sparker (med al respekt), så peg dem mod denne plan.
- Tag et studielån. Vi har dem alle, og vi betaler dem stadig alle sammen. Det bedste, der kan siges om studielån, er, at renterne i det mindste er rimeligt lave, mens dit barn tager et årti eller mere om at betale det af.
College og pensionering er 2 forskellige tidshorisonter
Læg ikke alle dine penge i én spand, for den måde, du vil bruge dine pensionspenge på (dvs. langsom og i lang tid), og den måde, du kommer til at bruge dit barns college-undervisning på (dvs. meget og hurtigt) er meget forskellige.
Til sidst automatiser dine opsparinger
"Investeringsstykket er svært for mennesker generelt," siger Benke, der går ind for at tillade automatiske fradrag for at spare op for dig (ja, såsom Betterment). Dette vil redde dig fra dit menneskelige instinkt til at bruge penge på latterligt lort i stedet for på fremtiden.
