Det eneste så skræmmende som coronavirus selve pandemien er den økonomiske vejafgift, det vil pålægge, i hvert fald på kort sigt, på økonomien. Læsning af finansielle overskrifter på det seneste er blevet en mavevride øvelse, hvor S&P 500-indekset pludselig er nede på det laveste niveau i tre år.
Det er en dyster realitet, ikke kun for dem opsparing til pensionistert, men for forældre, der bygger deres børns 529 konti til college-opsparing. På blot et par uger har nogle set deres college-midler pludselig falde med så meget som en tredjedel.
Så hvad skal en forælder gøre, når deres 529 er lige så forslået som en præmiekæmper, der slår sig igennem 12. runde? Her er nogle af de dos and don'ts for at administrere disse skattefordelede konti midt i en pandemi.
Gå ikke i panik
Den gamle maksime, "køb lavt, sælg højt," virker simpel nok, når tiderne er gode. Og alligevel smider mange mennesker denne kardinalregel om at investere væk, så snart tingene bliver hakkende. Som reaktion på finanskrisen for ti år siden ryddede omkring 10 procent af investorerne deres 529 konti og yderligere 20 procent overført til mere konservative fonde, Mark Kantrowitz, udgiver af SavingForCollege.com, for nylig
Alligevel er dette det værst tænkelige tidspunkt at likvidere dine aktiebeholdninger - alt, hvad der gør, er at sikre, at disse tab er permanente. Historien viser, at markederne fra tid til anden tager et stort dyk, men typisk vender tilbage inden for et par år. Du vil gerne have hud med i spillet, når den sorte sky af COVID-19 endelig forsvinder.
TIAA-CREF, som administrerer otte 529 planer, forsøger tydeligvis at få folk væk fra kanten. "Investorer bør ikke forsøge at forlade og genindtræde i aktier eller andre risikoaktiver for at undgå uroen," dets kapitalforvaltnings datterselskab, Nuveen, skrev i en rapport i denne måned. "I stedet mener vi, at investorer bør forblive fokuserede på deres langsigtede mål, holde sig til rebalanceringsplaner og gennemgå strategier for aktivallokering."
Bliv ved med at bidrage
Ethvert instinkt i din krop fortæller dig sandsynligvis, at du skal stoppe med at sætte gode penge efter dårlige. I det lange løb vil du dog være meget bedre stillet, hvis du fortsætter med at købe, når markedet er nede.
"Når der er volatilitet i markedet, og du har tiden på din side, køber du dybest set ting på udsalg," Jennifer Kruger fra Fidelity Investments fortalte Washington Posttidligere på måneden. »For uger siden var tingene dyre. Nu er de billigere."
Hvis du er vant til at investere et fast beløb fra hver lønseddel, så fortsæt med det. Ved "gennemsnit af dollaromkostninger" akkumulerer du flere aktier, når deres værdi pludselig falder. Når genopretningen sker – og det vil den – vil du være i bedre form end dem, der lader frygten tage over.
Reevaluer dit Asset Mix
Nedture i markedet tjener altid som en påmindelse om, at du skal matche din investeringsstrategi med din tidshorisont. Hvis dine børn stadig går i førskole eller folkeskole, vil du sandsynligvis have masser af tid til at ride ud af aktienedturen. Men forældre, hvis børn nærmer sig universitetet, bør virkelig skæve deres portefølje mod mere konservative aktiver.
Heldigvis kan du justere til et passende risikoniveau uden for stor indsats. De fleste 529 planer tilbyder aldersbaserede porteføljer, der automatisk flytter aktiver fra aktier til obligationer og pengemarkedsfonde, når børn bliver ældre. Nogle planer tilbyder forskellige risikoniveauer - "konservative", "moderat" og "aggressive" muligheder er almindeligt – så det er vigtigt at undersøge hver glidebane for at finde en, som du er sammen med komfortabel.
Overvej at udsætte udbetalinger
Så hvad gør du, hvis dit barn allerede er på college, og du var lidt for aggressiv med dit aktivmix? Der er et par ting, du kan gøre for at tage dig af truende universitetsregninger.
Du kan bruge en opsparingskonto eller andre midler til at betale af på udgifterne, i håbet om, at markedet vil vende tilbage før snarere end senere. Hvis opsvinget slår rod i løbet af få måneder, kan du hæve 529 midler inden udgangen af kalenderåret for at betale dig selv tilbage.
Hvis din konto er i særlig dårlig stand i disse dage, kan du endda overveje at optage et lille lavrentelån til betaling af undervisning og andre uddannelsesrelaterede gebyrer. Når markedet kommer tilbage, kan du trykke på din 529 for at betale ned i det mindste en del af den gæld (fra 2019 betragtes studielån som en kvalificeret udgift). Det er dog en strategi, der måske fungerer bedre med små dollarbeløb. Der er en levetidsgrænse på 10.000 USD pr. barn udbetaling af studielån fra en 529-konto - ellers er det underlagt almindelig indkomstskat og en bøde på 10 procent.
Se andre steder efter nødmidler
Med omkring en tredjedel af landet under lockdown lige nu, er der ingen at sige, hvilket økonomisk blodbad denne pandemi vil udløse. En økonom for Goldman Sachs forudsagde, at vi kunne se mere end to millioner indledende arbejdsløshedskrav, når tallene kommer frem indtil torsdag, en gigantisk stigning fra de 281.000 rapporterede sidste uge.
Det er overflødigt at sige, at folk får brug for andre kilder til kontanter. Ak, 529 planer er ikke det sted, du vil begynde at lede. Mens 401(k) s og IRA'er tillader bødefrie tilbagetrækninger i nogle tilfælde (du skal muligvis stadig betale indkomstskat), gør college-opsparingsplaner det ikke. Det betyder, at du skal betale skat plus en bøde på 10 procent, hvis du forsøger at dyppe ind på dit barns konto.
At stole på langsigtede investeringer for at tage sig af kortsigtede behov er aldrig en nem mulighed, men nogle gange kan det bare være nødvendigt. Hvis du har problemer med at betale realkreditlånet eller sætte mad på bordet, kan din arbejdsgiver tillade dig at bruge dine 401(k) penge, hvis, ifølge IRS, du demonstrerer et "umiddelbart og tungt økonomisk behov hos medarbejderen, og beløbet skal være nødvendigt for at dække det økonomiske behov." IRA modgang regler er lidt mere stive, men de inkluderer ikke-bødetilbagetrækninger, hvis du bruger midlerne til at betale sygeforsikringspræmier under en langvarig arbejdsløshed.
Begge kan være en bedre mulighed end det dobbelte humør ved at dyppe ind på en college-opsparingskonto, der lige har mistet op til en tredjedel af sin værdi - og betale onkel Sam et stort gebyr for at starte.
