Min studielån fra veterinærskolen totalt $350.000. Det var etter at jeg konsoliderte ved konfirmasjonen i 2014 med en syv prosent irenten. Det er omtrent 2 041 dollar i renter som akkumuleres månedlig, som deretter øker ved slutten av året. Det er absolutt ingen måte å betale dette av, ettersom jeg må betale over $2000 månedlig for å komme gjennom den akkumulerende renten. Dette er føderale lån. Jeg har mange andre detaljer jeg kan legge til. Men med den grunnleggende informasjonen, hvilke anbefalinger vil du gi? – Wesley A. Dyer, DVM via e-post.
Faen, Wesley. Det er en ganske massiv studielånsgjeld belastning for et yrke som de fleste går inn i for kjærligheten til det – ikke den ublu lønnen. Med mindre du har hovedrollen i et kjæledyr-redningsshow på TLC – eller har et team av dyr som ligner på doktor Dolittle som kan hjelpe deg med å kvitte deg med gjelden – kan jeg helt forstå hvorfor du føler deg presset. Den gjennomsnittlige studielånsrenten er tøff.
Siden ditt er et konsolideringslån, er det første du sannsynligvis vil finne ut om du har den rette nedbetalingsplanen. Det er åtte alternativer for tilbakebetaling av føderale lån. Teoretisk sett burde det være en velsignelse for låntakere. Men det fører også til en hel del hodeskraping, ettersom folk prøver å finne ut hvordan hver plan vil påvirke dem både nå og på lang sikt.
I ditt tilfelle er de to som kan være mest fornuftige Pay as You Earn (PAYE) og Revided Pay as You Earn (REPAYE). Det er noen viktige forskjeller mellom de to, men det viktigste er at begge har et tak på 10 prosent av din skjønnsmessige inntekt. For noen med ditt gjeldsnivå kan det være stort. Begge planene er også kompatible med Public Service Loan Forgiveness (PSLF)-programmet, som sletter gjelden din etter ti år hvis du jobber for en offentlig drevet eller ideell arbeidsgiver.
Så mellom PAYE og REPAYE, som passer best? I stor grad kommer det ned til din ekteskapelige situasjon. PAYE tar kun din inntekt i betraktning ved beregning av skjønnsmessig inntekt, så lenge du leverer individuell selvangivelse.
Men REPAYE faktorer i pengene som du og en ektefelle, uavhengig av hvordan du arkiverer. Hvis du er gift med noen med en betydelig inntekt og liten eller ingen studielånsgjeld, vil 10 prosent av skjønnsmessig inntekt være et mye større tall enn det ville gjort under PAYE. Med begge disse planene må du oppdatere informasjon om inntektene dine og familiestørrelsen for å finne ut hvor mye Skjønnsmessig inntekt du faktisk har.
Avgjørelsen avhenger også av om du er kvalifisert for PAYE, som er litt mer restriktiv. Planen er tilgjengelig for de som tok opp lån på eller etter 1. oktober 2007 (selv om de er fullt betalt) og fikk et direktelån på eller etter oktober. 1, 2011. Gitt tidslinjen du beskrev, høres det ut som om du sannsynligvis passer til den kategorien.
For låntakere med høy gjeld i forhold til inntekt, kan disse planene forlenge perioden langt utover 10-års standardplanen. Selv om de kan resultere i en mindre månedlig betaling, kan du potensielt betale mer i renter i løpet av lånet. Den gode nyheten er at – selv om du ikke kvalifiserer for ettergivelse av offentlige lån – blir eventuell gjenværende saldo fra kontoen din slettet etter 20 år med PAYE. Graduate lån ettergis etter 25 år med REPAYE.
Men det er en stor stjerne her: Onkel Sam kommer til å få deg til å betale inntektsskatt på beløp som blir slettet etter så lang tid (noe som ikke skjer med PSLF). I ditt tilfelle er det en god idé å ta bort rundt $300 i måneden for å gjøre deg klar for den enorme regningen på veien, sier Jan Miller, en studielånskonsulent basert i Portland, Oregon.
Disse skatteimplikasjonene er en faktor som kan vippe ting i favør eller TILBAKEBETALING hvis du har en mer beskjeden inntekt på for eksempel $125 000 eller mindre. Hvorfor? Fordi, i motsetning til PAYE, har REPAYE en månedlig rentetilskudd der halvparten av alle ubetalt renter frafalles, skattefrie. Låntakere med lavere inntekt mottar en lavere månedlig betaling under disse planene, noe som øker mengden ubetalte renter hver måned. Det resulterer i en større subsidiefordel, som reduserer beløpet som ettergis – og dermed størrelsen på skattebomben din – etter 20 eller 25 år.
"Med høyere inntekter er den (månedlige) betalingen også høyere," sier Miller. "Derfor er det mindre renter igjen som kan frafalles av REPAYES subsidiefordel." Konklusjonen: REPAYE kan fungere bedre for hvis dette ubetalte rentetilskuddet sparer deg for mer enn de ekstra fem års utbetalinger du må betale med dette plan.
Gitt den siste nedgangen i kortsiktige renter, kan det være fristende å gå en helt annen vei: å refinansiere ditt føderale lån med en privat långiver. Hvis du ser på nettet i disse dager, vil du se noen latterlig lave priser, noen på under to prosent territorium. I teorien høres det sannsynligvis ut som en drøm som går i oppfyllelse; virkeligheten er litt mer komplisert.
Det er de vanlige fallgruvene ved å forlate det føderale låneprogrammet – nemlig mindre fleksibilitet hvis du skulle trenge å utsette lånene dine eller gå i tålmodighet. Og du ville ikke være i stand til å dra nytte av Public Service Loan Forgiveness-programmet, som sannsynligvis er en avtalebryter hvis du jobber for en ideell organisasjon.
Men det er også et stort spørsmål om du virkelig vil være i stand til å redusere betalingene dine med et privatlån. Miller sier at de fleste långivere har mye kortere løpetid enn det du har lov til med et føderalt konsolideringslån. Så selv om du kunne få en bedre pris (noe som kan være vanskelig med mindre du har veldig høy inntekt), kan den månedlige regningen din faktisk være høyere enn det du står overfor nå.
Et 10-års lån på $350 000, selv om du bare betalte fire prosent rente, ville resultere i en månedlig betaling på mer enn $3500 i måneden, sier Miller. Av den grunn er det et alternativ som sannsynligvis bare gir mening hvis du tjener mer enn $225 000 i året.
Uansett hvordan du skjærer det, ville et stort lån som dette være en stor ape på ryggen til enhver veterinær. Men det finnes måter å gjøre denne tingen mer håndterlig på. Å endre tilbakebetalingsplanen, eller muligens refinansiering, kan være den perfekte medisinen. Lykke til til deg.
