Våren er en tid for forberedelser, enten det er å plante blomsterløk i hagen din eller sortere gjennom det uhellige rotet som garasjen din ble til i løpet av vinteren. Men hvis du skulle spørre mange folk sist de gjorde noe vedlikehold på deres økonomi, vil du sannsynligvis få noen forvirrede blikk.
Faktum er at litt regelmessig selvrefleksjon når det kommer til pengesaker er helt avgjørende hvis du håper å nå dine livsmål og holde familien din beskyttet hvis det uventede skulle skje. I den ånden, Faderlig spurte tre ffinansielle rådgivere hva alle foreldre bør kunne svare om deres økonomiske liv. Her er hva de hadde å si.
1. Hva er dine økonomiske og livsmål?
Det høres enkelt nok ut. Men uten et "hvorfor" - det vil si å identifisere familiens langsiktige mål - er det vanskelig å mønstre disiplin nødvendig for å utsette et nytt SUV-kjøp eller en ferie på Bahamas for å øke din besparelser.
"Når du har definert mål på plass, kan dette gi den nødvendige motivasjonen til å undersøke forbruksvaner og potensielt gjøre fordelaktige endringer,"
"Budsjettering bør egentlig starte med at par setter seg ned og snakker om langsiktige mål som har en økonomisk innvirkning," legger Steve Martin fra Oasis Wealth Planning Advisors i Nashville til. Det inkluderer alt fra pensjonisttilværelsen til høyskoleundervisning til å kjøpe en bruktbil til tenåringen din. Ved å identifisere hva som virkelig betyr noe for deg, kommer du unna med en bedre følelse av ikke bare hva du kan bruke, men også hva du bør bruke pengene dine på.
2. Har du gjeld? Hvis ja, hva slags?
Hvis du er i minus, er en av de beste måtene å komme deg på rett spor økonomisk å gjøre alvor av å betale ned høyrentelån. Men det krever litt strategi.
"Hvis du har gjeld, å vite renten er et must for å prioritere utbetaling og for å minimere interessen, sier Bush.
Ofte anerkjenner ikke foreldre forskjellen mellom "god" gjeld som et boliglån eller studielån, og saldoene de samler opp for flyktige gleder som en tur til Disneyland, sier Rorik Larson, en rådgiver for Essential Financial Strategies i Palos Heights, Illinois.
"Det er gjeld som er nødvendig for å øke din fremtidige inntekt kontra gjeld som trekker ned fremtiden din," sier Larson. Å eliminere sistnevnte bør stå høyt på oppgavelisten din.
3. Genererer du et budsjettoverskudd eller -underskudd?
Noen mennesker sporer hvor mye de får inn hver måned og hvor mye som går ut med nøyaktigheten til en NASA-ingeniør. Men for par som bruker kredittkort regelmessig eller dykker ned i sparepenger, blir det litt mer grumsete å vite om du har overskudd eller ikke.
Hvis det er en stund siden du har tømt bank- og kortutskriftene dine for å finne ut av det, er det sannsynligvis noe du vil se på, sier Bush. Med mindre du lærer å leve innenfor dine evner, vil du ikke kunne finansiere sparepengene dine.
4. Hva er nettoverdien din?
Hvis ditt månedlige kontantoverskudd (eller underskudd) fungerer som et barometer for hvilken retning du er på vei på kort sikt, gir nettoformuen et bredere øyeblikksbilde av din økonomiske helse. Bush anbefaler med jevne mellomrom å holde oversikt over 401(k)-saldoen din, egenkapital og andre eiendeler og trekke fra eventuelle studielån, kredittkortsaldoer og annen slik gjeld.
"Å kjenne til og overvåke nettoformuen din kan tjene som en langsiktig motivator for å fortsette å ta gode økonomiske valg," sier Bush. Når du er ferdig med college, kan det ta flere år bare å komme på positivt territorium. Men hvis du har barn og er mer etablert i karrieren din, er det et absolutt must å øke din samlede formue.
5. Er du på vei til pensjonisttilværelsen?
Spare til pensjonisttilværelsen er ikke som å ta en test i favorittfaget ditt, hvor du kan stappe i deg noen studier på 11th time og forventer fortsatt å passere. For de fleste tar det jevne bidrag over flere tiår for å samle opp en solid nok portefølje som du kan leve av resten av livet.
Martin hevder at du virkelig trenger en skreddersydd tilnærming for å finne målet for spareraten i stedet for å stole på brede tommelfingerregler. Selvfølgelig vil en finansiell profesjonell kunne knuse tallene for deg basert på din pensjonsalder og livsstil. Men det finnes også en rekke nettkalkulatorer som kan hjelpe deg med å finne ut hva du trenger for å få med deg. Jo mer detaljerte kalkulatorene er, jo mer nyttige resultatene, sier Martin, medlem av Alliance of Comprehensive Planners (ACP), en organisasjon av honorarbaserte rådgivere.
"Ved å se tallene oppmuntrer det individet til å ta mer eierskap," sier Martin. "De har en bedre forståelse av hvordan handlingene deres vil påvirke fremtiden deres."
6. Finner jeg en god balanse mellom langsiktige og kortsiktige behov?
Hvis du ikke flittig legger bort penger til langsiktige behov nå, kan det hende du ser på mye ekstra tid i arbeidsstyrken for å spille innhenting. Men selv om det er avgjørende å slynge bort penger til morgendagen din, vil du heller ikke ignorere her og nå.
For Martin handler det om å finne den rette mellomveien. "Hvis du ofrer forskjellige erfaringer eller utdanningsmuligheter for barna dine bare ved å fokusere på pensjonisttilværelsen din, har du kanskje ikke den rette balansen," sier han.
7. Er boligen din av riktig størrelse økonomisk?
Det er dumt å prøve å nå sparemålene dine hver måned mens du ignorerer utgiften nummer én for de fleste foreldre: bolig. Hvis boliglånsbetalingen fortrenger resten av budsjettet ditt, vil det sannsynligvis ikke være noe til overs for deg selv.
"Generelt bør ens husverdi være to til to og en halv ganger familiens inntekt," sier Larson, en honorarbasert rådgiver og AVS-medlem. Det finnes unntak her. Bor du på kysten, sier han, er det sannsynligvis nødvendig med tre ganger inntekten eller litt mer. Og den Covid-drevne økningen i prisene kommer til å avvise tallene i det minste en stund. Men som regel vil det å hugge nær den linjen bidra til å holde deg unna problemer.
8. Hva er din porteføljeallokering?
Du ønsker virkelig å ta en titt på blandingen av aksjer og obligasjoner for å sikre at den passer godt til dine kontantstrømbehov og risikokapasitet, sier Martin. Eldre voksne bør generelt styre porteføljen sin i en mer konservativ retning for å bedre klare eventuelle økonomiske stormer. Men for unge foreldre som forventer å jobbe i noen tiår til, foreslår Martin at vekst egentlig bør være hovedmålet ditt. "På lang sikt er aksjer vanligvis stedet å være," sier han.
Det betyr imidlertid ikke å ta unødvendig risiko. Martin anbefaler å diversifisere på tvers av ulike aktivaklasser, og mellom innenlandske og utenlandske beholdninger, for å stabilisere porteføljen din og dra nytte av voksende markeder.
9. Hva er din marginale og effektive skattesats?
Vær ærlig. Har du noen anelse om du er i skatteklassen på 12 prosent eller 22 prosent? Å vite hvor mye skattemyndighetene kommer til å vinne fra hver ekstra krone du tjener, kan hjelpe deg med å finne ut, for eksempel om det er verdt å jobbe med en sidejobb etter å ha tatt med skatt.
Å kjenne din effektive skattesats – prosentandelen av den totale inntekten som går til Onkel Sam – kan også hjelpe deg med å ta smartere beslutninger om hvordan du skal spare. "For eksempel kan noen lav-til-middelinntektstakere ha nytte av å bidra til en Roth 401(k) i stedet for en tradisjonell 401(k), hvis tilgjengelig," sier Bush.
10. Investerer du i karrieren din?
Ja, å holde skjønnsmessige utgifter i sjakk er avgjørende for din økonomiske velvære. Men slik er det også å maksimere inntektspotensialet ditt slik at du har råd til livsstilen du ønsker å opprettholde for deg selv og dine kjære.
For noen mennesker kan det bety å gå tilbake til skolen for å få en grad som vil øke deres langsiktige utsikter. Men i mange tilfeller kan selv å forfølge en spesifikk sertifisering føre til litt bedre lønn, som blir mangedoblet gjennom arbeidsårene dine. "Jo mer vi investerer i oss selv og vår evne til å tjene, desto større blir resultatet ved pensjonering," sier Larson.
11. Hvis noe skulle skje med deg, ville familien din klare stormen økonomisk?
En av de viktigste økonomiske skrittene du kan ta som forelder, er å sørge for at familien din er forberedt dersom noe tragisk skulle skje eller du mister arbeidsevnen. Martin råder foreldre til å bygge et nødfond som kan håndtere seks måneder eller mer med utgifter. Og du trenger virkelig tilstrekkelig livsforsikring og uføredekning, forutsatt at de ikke får sistnevnte gjennom arbeidsgiveren din, for å holde dem flytende på lang sikt.
12. Ville dine kjære vite hva de skal gjøre hvis du plutselig gikk bort?
Å ha litt penger og en forsikring for familien din er én ting, men det er også avgjørende å sørge for at de kan få tilgang til dem i kjølvannet av en uforutsett tragedie, sier Larson. Hvis ektefellen din ikke vet hvor sjekkheftet, eiendomsplanleggingsdokumenter og avanserte direktiver er, bør de gjøre det.
Larson anbefaler også å forklare ektefellen din hvordan du får tilgang til påloggingsinformasjonen din, enten du har den i et regneark eller i en passordbehandling. "Så mye av våre økonomiske liv er online," sier han. "Noe så grunnleggende som det kan holde folk utestengt fra kontoer."
