Om Covid-19 har satt squeeze på din familjens ekonomi, åtminstone är du i gott sällskap. Enligt a nysläppt NerdWallet-undersökning, 69 procent av amerikanerna rapporterar att deras hushållsinkomst har fått en hit under de senaste månaderna. Den siffran hoppar till 80 procent för Millennials och de i Gen Z.
Som ett resultat av pandemin kämpar miljontals föräldrar plötsligt bara för att betala sitt bolån eller elräkningar i tid. För de som redan har kilat igenom sitt stimulanskontroll och besparingar, den sista tillflykten är dra sig ur sina 401k-planer och andra pensionskonton för att hålla lamporna tända.
På gott och ont har kongressen gjort det alternativet mycket enklare. Inbäddat i CARES Act finns en uppsättning bestämmelser som tillåter strafffria tidiga uttag från IRA och arbetsplatsplaner, samt ett ökat tak på 401(k) lånebelopp för dem som påverkas av virus.
Att plundra ditt boägg kan tyckas vara ett bättre alternativ än att t.ex enorma kreditkortsräkningar. Det kommer också med några allvarliga fallgropar. Innan du använder pengar som är öronmärkta för dina gyllene år, säger finanspersonal att det är viktigt att tänka igenom konsekvenserna.
Nya regler för uttag, 401(k) lån
Under normala tider gör Uncle Sam allt annat än att använda ett hänglås för att hindra dig från att utnyttja dina skatteförmånliga pensionskonton tidigt. Vill du göra ett tidigt tillbakadragande från din IRA- eller arbetsplatsplan före 59½ års ålder? Du möter vanligtvis en brant 10-procentig straff för tidigt uttag - plus att du måste betala inkomstskatt på allt du drar ut (även om du med Roth-konton bara betalar skatt på dina vinster).
Om du har påverkats medicinskt eller ekonomiskt av pandemin, lyfts dessa skyddsräcken tillfälligt. Under resten av 2020 kan de ta ut upp till $100 000 från sin pensionsplan, helt utan straff.
Lagen tar också en del av stickan ur din skattesedel genom att tillåta dig fördela din fördelning jämnt över en treårsperiod. Så om du till exempel tar ut 15 000 $ från din IRA, har du möjlighet att rapportera 5 000 $ i inkomst varje år från 2020 till 2022 (eller så kan du rapportera allt 2020).
Nu, om du slutar återbetala det uttaget inom tre år - ett alternativ som vissa, men inte alla, planer tillåter - kan du också få tillbaka den inkomstskatt du har ådragit dig. En individ som betalade tillbaka sin utdelning 2022 kan till exempel lämna in en ändrad deklaration till återta tillämpliga skatter från 2020 och 2021, konstaterar John Weninger, en Appleton, Wisconsin-baserad rådgivare med Kapitalförvaltning.
Dessa tillfälliga regler gäller dock endast "kvalificerade individer". Den termen kan låta lite oklar, men den betyder att:
- Du, din make eller anhöriga har testat positivt för SARS-CoV-2, eller sjukdomen som den orsakar, COVID-19, genom ett CDC-godkänt test;
- Du upplevde negativa ekonomiska konsekvenser av att bli uppsagd, permitterad, satt i karantän – eller om dina timmar har minskats;
- Du är en företagsägare som har varit tvungen att stänga verksamheten eller minska antalet timmar på grund av pandemin; eller
- Du kan inte återgå till jobbet eftersom du har problem med att hitta barnomsorg.
De som uppfyller något av dessa kriterier har också större spelrum när det gäller att ta lån från sin arbetsgivares plan, förutsatt att din arbetsplats tillåter det.
Enligt stimulansförslaget har de befintliga gränserna för sådana lån fördubblats. Medan du i de flesta år kan låna det lägsta av $50 000 eller hälften av ditt intjänade saldo — dvs summan av dina bidrag och övergångsbelopp, plus eventuella intjänade matchande medel — kvalificerade personer kan ta ut $100 000 eller 100 procent av ditt intjänade saldo fram till den 22 september. Det tillåter också planer på att skjuta upp återbetalningen i upp till ett år på sådana lån.
Uttag av pension: Kortsiktig lättnad, långsiktiga konsekvenser
I den ekonomiska planeringsvärlden behandlas pengar i en pensionsplan med den sorts vördnad som vanligtvis reserveras för helgonreliker. Men om du riskerar att få ett vräkningsbesked på din dörr, är det okej att slänga den gamla regelboken till trottoarkanten?
Trots de avslappnade reglerna hävdar Weninger att tidiga distributioner bör vara en sista utväg. "Det finns nackdelar, främst att du går miste om den skatteuppskjutna tillväxten du skulle ha haft på det belopp du tar ut", säger han. Om du inte kan betala tillbaka uttaget, säger Weninger, går du också miste om all framtida skatteuppskjuten tillväxt (eller skattefri tillväxt, i fallet med Roth-konton).
Lån från en arbetsplatsplan undviker teoretiskt det problemet genom att tvinga dig att återställa ditt konto. Men beroende på storleken på ditt lån kan återbetalning av ditt konto under den erforderliga tidsperioden - vanligtvis fem år - vara en stor belastning på din framtida budget. Och om du lämnar din arbetsgivare, säger Weninger, måste du hosta upp det återstående saldot mycket snabbare.
Innan du plundrar ditt pensionskonto bör du först uttömma andra sätt att stödja din ekonomi, säger Dave O'Brien, medgrundare av Richmond, Virginia-baserade planeringsfirma EVO-rådgivare. Det inkluderar att använda sig av tillfälliga anståndsskydd för federala studentlåntagare enligt CARES Act och prata med din hypotekslångivare och ditt kreditkortsföretag, av vilka några tillåter räntefria uppskjutna betalningar.
O'Brien rekommenderar också att du tittar noga på dina utgifter. Om du kan sälja den där extra bilen eller plocka ner din gitarrsamling för att klara dig, är det mycket bättre än att sätta hela din pension i fara.
De som är i särskilt svåra svårigheter kanske också vill överge icke-nödvändiga löneavdrag. "Detta kan vara en tid att avsevärt minska bidragen till sin pensionsplan, eller till och med sluta göra bidrag, även till bekostnad av att avstå från en arbetsgivares matchande avgifter”, säger O'Brien.
Desperata tider kräver ibland desperata åtgärder. Men tro inte att "strafffri" betyder konsekvensfri när det kommer till förtidspensionsfördelningar. Om det finns ett sätt att hålla din 401(k) eller IRA intakt genom att minska dina utgifter eller få lite stress, säger experter att du förmodligen kommer att ha det mycket bättre.
